Le private equity s’est imposé comme une stratégie attractive dans la gestion alternative et est profondément ancré dans l’ADN de . Dès 2001, en complément à nos participations directes, nous avons été promoteur ou investisseur dans des fonds de private equity tiers répondant à nos objectifs stratégiques, redéfinis en 2020.

Choisir des investissements diversifiés…

La diversification est l’un des éléments essentiels de nos choix d’investissement, qui s’opère de trois manières:

(I) une bonne répartition géographique. Notre objectif depuis 2020, partiellement atteint aujourd’hui, est de focaliser notre activité de fonds sur des investissements hors Europe, réduisant ainsi notre exposition à des risques spécifiques à l’Europe;

(II) via différentes stratégies telles que le venture capital, le growth equity ou encore le buyout (prise de participations majoritaires), alors que dans notre activité d’investissement direct, nous nous focalisons essentiellement sur le buyout. Cet élargissement renforce ainsi la diversification du portefeuille de Luxempart et nous offre une exposition à différents secteurs et stades de maturité des entreprises;

et (III) via différents millésimes favorisant le déploiement de nos capitaux de manière régulière et dans diverses phases du cycle économique améliorant la résilience de notre portefeuille.

… et un gérant expérimenté 

Le gérant est clé dans la création de valeur pour l’investisseur. Des gérants expérimentés et qualifiés, disposant d’un historique de performance régulière et importante, sont les mieux placés pour identifier les meilleures opportunités et adopter une gestion efficace des risques et ont démontré dans le passé leur capacité à soutenir leurs sociétés en portefeuille tant d’un point de vue stratégique qu’opérationnel.

La sélection et l’accès à ces gérants jouent un rôle pivot dans notre construction de portefeuille et la génération de rendements supérieurs. Notre équipe dédiée maintient des contacts réguliers avec leur senior management et s’appuie sur un vaste réseau de contacts afin de maximiser ses opportunités d’investissement.

Enfin, la conduite de due diligence approfondie visant les équipes du gérant, son historique et ses processus, menées avec des critères d’analyse sélectifs et rigoureux, nous permet de valider le choix d’investissement. Une fois l’investissement décidé, nous restons en contact intense avec ces équipes de gestion, pour suivre leur développement et leurs performances.

La stratégie de Luxempart

Luxempart a, sur longue période, généré des rendements importants sur son activité de fonds d’investissement, supérieurs à 15%. Toutefois, historiquement, cette stratégie d’investissement était focalisée sur l’Europe. Puisque notre segment Investissement Direct intensifie son activité dans de nombreux pays d’Europe, le rôle des Fonds d’Investissement élargit également son périmètre, désormais mondial.

Depuis trois ans, notre rentabilité n’en pâtit pourtant pas, et nous générons des taux de retour qui restent en ligne avec notre objectif à long terme, soit 12% à 15% par an.

Pour en savoir plus sur Luxempart, visitez le site .

Cet article promotionnel a été rédigé dans le cadre de l’adhésion au Paperjam + Delano Business Club de Luxempart. Si vous souhaitez vous aussi adhérer au Club, contactez-nous à l’adresse .