Le Pictet’s Technology Fund II a obtenu plus de 200 millions de dollars, poursuivant sa stratégie de ciblage des opportunités de capital-risque et de rachat dans les secteurs clés de la technologie, Alternative Advisors lors de la clôture finale du fonds le 23 septembre 2024. Le fonds, structuré comme une Sicav-Raif et domicilié au Luxembourg, est le deuxième véhicule de capital-investissement thématique axé sur la technologie de Pictet.

Géré par Stanislas Chanavat, Chuang Zhu, Nicolas Schwyn et Jacqueline Xu, le fonds continuera à rechercher des opportunités d’investissement dans des segments technologiques clés tels que les logiciels d’entreprise, les données et l’IA, la cybersécurité et la fintech. La stratégie est conçue pour soutenir les gestionnaires de fonds technologiques de capital-risque, de capital-développement et de rachat, en créant un portefeuille diversifié de fonds primaires et de co-investissements aux côtés de ces gestionnaires. PAA a cherché à positionner ce deuxième fonds en accord avec une tendance dans les investissements technologiques, avec un accent particulier sur les technologies au niveau de l’entreprise qui ont démontré un potentiel de croissance.

Stanislas Chanavat, directeur des investissements privés thématiques chez PAA, a souligné deux développements clés qui ont coïncidé avec le lancement du deuxième fonds à la fin de l’année 2022. Tout d’abord, la correction significative des prix des actifs cette année-là a créé des points d’entrée attrayants sur le marché des technologies, offrant des opportunités de valorisations plus faibles. M. Chanavat a fait remarquer que de telles conditions de marché ont historiquement favorisé l’émergence d’entreprises technologiques exceptionnelles. Deuxièmement, il a souligné que l’introduction du ChatGPT en 2022 constituait un moment décisif, mettant en évidence le potentiel plus large de l’IA. Il a déclaré que l’AAP investissait déjà dans les technologies de l’IA depuis une décennie, reconnaissant leur impact transformateur sur la société et l’économie.

Pierre Stadler, responsable des investissements thématiques chez PAA, a rappelé que la technologie était la première stratégie thématique de Pictet et que la société restait optimiste quant à l’innovation et au potentiel de croissance des entreprises de son portefeuille dans ce domaine.

Avec la clôture du Technology Fund II, le fonds thématique de private equity de Pictet a désormais obtenu plus d’un milliard de dollars d’engagements en capital, a indiqué la société. Ces capitaux ont été levés auprès d’une combinaison d’investisseurs institutionnels et d’investisseurs fortunés. Depuis sa première incursion dans le domaine du private equity en 1989, Pictet a investi dans plus de 300 fonds de private equity.